作為一個投資家，索羅斯認為：面對毫無理性可言的金融市場，不可能做到洞察一切，所以具備一定的冒險精神是必需的。然而一旦發(fā)現(xiàn)錯誤，就不能待在原地坐以待斃，必須隨機應變。冒險不意味著蠻干，更不是像賭紅眼的賭徒那樣鋌而走險，即使傾家蕩產(chǎn)也在所不惜。對索羅斯而言，冒險是摒棄優(yōu)柔寡斷，意識到錯誤就要改變方向，但是一旦認定目標便需要嘗試的勇氣和勇往直前的魄力。行動指南
遭受挫折時根據(jù)情況的變化適時地進行自我調節(jié)，然后以更快的速度進入一個新的領域。7月12日沒有安全感的分析師我認為我的分析能力是比較欠缺的，但是，我又的確擁有很強的批判能力。我不是一個專業(yè)的證券分析高手，我寧可把自己叫做沒有安全感的分析師。
我意識到自己可能會犯錯，這點使我覺得不安全，我的戒心使我保持警覺，總是隨時準備糾正我的錯誤。我能在兩個層面上做到這一點：在抽象深奧的層面，我把相信自己難免犯錯的信念化成一種復雜哲學的基石；在個人微妙的層面，我就成了一個苛刻、不留情面的動物，專好自尋麻煩。我挑自己的毛病，也挑別人的毛病，因為這么挑剔，我也很有原諒的能力，得饒人處且饒人吧。如果我不能原諒自己，恐怕我就不會意識到自己所犯的一系列錯誤。
——摘自索羅斯和摩根士丹利投資專家拜倫·韋恩的訪談
背景分析
市場中潛在的風險總讓人膽戰(zhàn)心驚，對于索羅斯來說，如果在自己的分析判斷中找不到缺陷，他就會焦躁不安，沒有安全感的第一感覺是背部疼痛。對于大多數(shù)的投資者來說，索羅斯頗有無招勝有招的境界。所以他從來不用固定的投資思維約束自己的行動，這樣可以在發(fā)現(xiàn)錯誤的時候，及時從市場中撤出并糾正錯誤。
誰都會犯錯，世界上沒有常勝將軍，但不能原諒的是對危機的麻木不仁。所以人生最大的危機不是犯錯，而是缺少恐懼，如溫水煮青蛙，舒適環(huán)境會讓你喪失危機感，忽略周圍環(huán)境的變化，安于現(xiàn)狀只能讓你被淘汰。而沒有安全感的人，通常也是最警覺的人，會想方設法尋找可能出現(xiàn)的問題。索羅斯深諳叢林法則，在充滿不確定性的市場中，時時處于如履薄冰的狀態(tài)，他知道只有這樣他才能生存。索羅斯總是能比別人更敏銳地意識到錯誤，然后通過不停地試錯和糾正，嘗試找準市場的反轉點，這是不安全感帶來的安全紅線。行動指南
安全感越低，警惕性就越高，時刻居安思危，才能未雨綢繆。7月15日金融工具變成了毒藥我的觀點比大多數(shù)人更為激進。流行觀點是，信用違約掉期應在受監(jiān)管的交易所進行交易。我則認為，它們有毒，只能按處方使用。它們可以用來給實際債券保險，但鑒于其不對稱的特點，不能用來針對國家或企業(yè)進行投機。
然而，被證明有毒的合成金融工具不只是信用違約掉期。債務抵押債券（CDO）的切割和投資組合保險合約同樣如此，這只是造成嚴重危害的兩個例子，其中投資組合保險合約是1987年股災的誘因。股票發(fā)行受到當局（諸如美國證券交易委員會）的嚴密監(jiān)管，衍生品及其他合成工具的發(fā)行為何沒有監(jiān)管呢？上述反身性及不對稱性的作用，應使人們拋棄有效市場假設，徹底反思監(jiān)管機制。
——摘自《索羅斯帶你走出金融危機》，喬治·索羅斯著，機械工業(yè)出版社2009年出版
背景分析
美國的金融危機雖然起因于次級貸款危機，但也與金融體系長期積累下來的監(jiān)管重疊和監(jiān)管缺位問題有關。一些金融衍生品“逍遙于監(jiān)管之外”，已是不爭的事實。在極其寬松的貨幣金融環(huán)境下，從1978年到2008年，美國債務總額從38萬億美元擴大到526萬億美元，30年間擴大了近13倍。其中，金融部門債務的擴張速度最快，30年間擴大了40多倍。實際上，金融部門的過度負債狀況要比政府和對外部門嚴重得多，而金融體系的系統(tǒng)風險卻未得到應有的關注。
這種過度的資本負債和資產(chǎn)證券化是美國金融體系中兩個長期的重要的系統(tǒng)風險因素，是附在金融體系中的毒藥。還有極為重要的一點是，次貸的證券化是美國所特有的，這種方式當然有助于信用風險的分散和轉移，但并未真正降低金融市場的整體風險，反而是天然地在放松監(jiān)管并“套利”。行動指南
不要盲目信任市場。所有的新的投資規(guī)則和工具被產(chǎn)生出來，總是伴隨著風險和危機。7月16日市場總在憂慮之墻上攀爬當現(xiàn)實與假設有所偏差，我會運用批判性思考，找出偏差的原因；或者調整投資主題和方向，也有可能找出突然出現(xiàn)的外力因素，所以最后有可能是加碼，而非賣掉。
我尋找每個投資主題里的錯誤，找到了，我就再度安心；當我只看到正面因素的時候，我才真正擔心。對于市場不愿接納的投資主題，我特別注意，通常這些都是最強勁的趨勢。記得這句話：“市場總是在憂慮之墻上攀爬。”
——摘自2008年7月索羅斯接受臺灣《商業(yè)周刊》專訪的談話
背景分析
“市場總是在憂慮之墻上攀爬”是資本市場的一句名言，相反理論（ContrarianTheory）指出，當所有人都看好時，就是牛市開始到頂時；當人人看低時，熊市已經(jīng)見底。正如巴菲特講的一句話：在貪婪時恐懼，在恐懼時貪婪，只要和大部分人的意見相反，致富機會就永遠存在。
索羅斯了解自己建立的投資倉位，準備隨時改正錯誤并時刻保持警覺。他認為市場中出現(xiàn)大量購買時是負面信息，而大量賣出卻可以是正面信號。所以，當大多數(shù)人只看到正面因素，都認為形勢一片大好時，他就會擔心。但與群體的智慧對抗并不是件容易的事，作為反向投資者，必須有耐心和信念堅持一個不受歡迎的賭注，并學會如何忽視別人在做錯誤的事情時給自己帶來的影響，因為很少有技巧會比這項能力更值得擁有。行動指南
當人們對投資產(chǎn)生比較統(tǒng)一的看法時，最明智的做法往往是反其道而行之——做一個反向投資者。7月17日公開偏見我害怕自滿自適。但是我認為在1981年這段時間里，我的人格經(jīng)歷了重大的變化。在我的情感結構中，罪惡感和羞恥感占相當大的部分。但是我熬過了這段時期，我看過幾次心理分析師，其實這件事意義不大，因為我從來沒有接受過精神治療，而且我一周只去看一兩次而已，不過這是很重要的程序，我把偏見公開出來后，就認識到這些偏見毫無意義，因此就可以拋棄偏見。
之前我嘴里的唾液腺里有一顆結石，極為疼痛，醫(yī)生為我動手術拿出結石，手術也很痛。這顆結石是堅硬的小圓球，因為結石給我造成這么多的痛苦，所以我希望保留這顆結石。幾天之后，我看一看結石，它已經(jīng)變成灰——它只是純粹的鈣，干燥之后會變成粉末。我的煩惱其實也是這樣，不知道為什么，公開之后就煙消云散了。
——摘自索羅斯和摩根士丹利投資專家拜倫·韋恩的訪談
背景分析
索羅斯一直強調在任何時候都要進行自我反省和自我否定的重要性，認為這是事業(yè)必不可少的成功因素。他深知自滿會降低投資者的操作水平，會使投資者對股市的認識出現(xiàn)偏差。
事實上，公開自己的認識偏見，正視煩惱的問題，是對付煩惱最積極有效的辦法，一些看似十分痛苦的煩惱，在被公開之后，也許并不復雜。每個處于煩惱中的人都該自問：我真值得那么煩惱嗎？用行動戰(zhàn)勝煩惱，才能有效防范交易中的僥幸心理，并避免隨意改變交易計劃。害怕自滿的索羅斯從不回避煩惱，并經(jīng)常會提醒自己拋棄偏見，甚至有效地運用“市場偏見”去取得成功。行動指南
正視偏見，才能拋棄偏見，并進而把握市場機遇。7月18日得意不能忘形善泳者死于水。過去我對日本人和墨西哥人這么了解反身性理論印象深刻。但現(xiàn)在我可以看出來，他們忘記了最重要的一點：承認自己不是金剛不壞之身。
——摘自1993年索羅斯和德國記者克里斯蒂娜·科南的對話
背景分析
在20世紀90年代，索羅斯經(jīng)營的量子基金在國際貨幣市場上興風作浪。它通過對一種貨幣進行大規(guī)模的賣空，造成此種貨幣的貶值壓力，對外匯儲備窘困的國家而言，市場干預往往是徒勞的。